2013信貸定調(diào)：重小微防平臺(tái)
2013-02-26
信貸“井噴”
截至2月17日工農(nóng)中建四大行新增貸款高達(dá)2500億元。
新年伊始，信貸投放加速增長(zhǎng),。2月初,，央行公布的數(shù)據(jù)顯示，2013年1月社會(huì)融資規(guī)模為2.54萬(wàn)億元，比上年同期多1.56萬(wàn)億元。其中，人民幣貸款增加1.07萬(wàn)億元,，同比多增3340億元，創(chuàng)2010年2月以來(lái)新高,。
申銀萬(wàn)國(guó)報(bào)告認(rèn)為,，1月信貸數(shù)據(jù)較去年同期大幅上升的原因是，一方面去年年底由于貸款額度用盡,，積累的貸款需求年初有所井噴,。
另一方面，2013年春節(jié)時(shí)點(diǎn)在2月中旬,，2012年則在1月下旬,，所以2013年的春節(jié)取現(xiàn)高峰避過(guò)了1月底考核時(shí)點(diǎn)，因此今年的月末時(shí)點(diǎn)存款數(shù)受取現(xiàn)的影響小,。
進(jìn)入到2月信貸投放仍繼續(xù)升溫,。截至2月17日，工農(nóng)中建四大行新增貸款高達(dá)2500億元,。
此前申銀萬(wàn)國(guó)數(shù)據(jù)顯示,，工農(nóng)中建1月前20天新增信貸3400億元，超過(guò)2012年1月四大行全月的3170億元新增信貸,。
多位業(yè)內(nèi)人士表示,，1月數(shù)據(jù)更多是季節(jié)性因素導(dǎo)致，預(yù)計(jì)2月新增貸款會(huì)有所回落,。目前各家銀行放貸的情況各不相同,，但從全國(guó)來(lái)看,，年初相對(duì)寬松，全年將保持平穩(wěn)增長(zhǎng),。
興業(yè)銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家魯政委認(rèn)為,，1月信貸雖破萬(wàn)億元，卻大致在9萬(wàn)億全年額度下嚴(yán)格按照季度3:3:2:2,、季度內(nèi)各月3:3:2的節(jié)奏投放,。
小微貸是重點(diǎn)
支持小微企業(yè)不僅因?yàn)檎邔?dǎo)向，而且也是銀行生存和發(fā)展的需要,。
目前,，各家銀行信貸政策指引已經(jīng)下發(fā)至分支行,。據(jù)了解,，調(diào)結(jié)構(gòu)、抗周期和增收益是銀行信貸投放的主要目標(biāo),。
其中,，小微企業(yè)業(yè)務(wù)已經(jīng)列入銀行高收益項(xiàng)目。據(jù)悉,，一家總部位于北京的股份制銀行已經(jīng)制定了高收益信貸參考貸款利率,，即大型企業(yè)貸款利率上浮5%以上，中型企業(yè)貸款利率上浮15%,，小型企業(yè)貸款利率上浮20%(不包括已經(jīng)劃轉(zhuǎn)零售業(yè)務(wù)的小微企業(yè)貸款業(yè)務(wù)),。“大型企業(yè)和中型企業(yè)貸款利率變化不大，但小企業(yè)貸款利率上浮幅度高于去年,。”該股份制銀行公司部人士稱,。
“現(xiàn)在大企業(yè)客戶很難談下來(lái)，它們要求基準(zhǔn)利率以下的貸款利率,。”某股份制銀行廣州分行對(duì)公業(yè)務(wù)部的總經(jīng)理很感慨,，這些大企業(yè)往往對(duì)資金渴求不大，它們往往會(huì)把融資來(lái)的資金用于投資甚至變相放貸,，如與其他小企業(yè)合作,，代其做資金預(yù)付款等業(yè)務(wù)，從中賺取利差,。
該分行對(duì)公業(yè)務(wù)部總經(jīng)理表示,，給大企業(yè)貸款，銀行的風(fēng)險(xiǎn)較小,，但收益低?，F(xiàn)在銀行與大企業(yè)合作更多是為了拉存款和一些其他業(yè)務(wù)如結(jié)算等中間業(yè)務(wù)。
某股份制銀行廣州分行行長(zhǎng)也認(rèn)為,，大企業(yè)傾向于發(fā)債融資,，所以大企業(yè)客戶的貸款正在流失,，在此情況下該行傾向給大企業(yè)提供綜合服務(wù)。事實(shí)上,，在目前經(jīng)濟(jì)不景氣時(shí),，許多小微企業(yè)倒閉，正是大企業(yè)進(jìn)行行業(yè)并購(gòu)的好機(jī)會(huì),，如光伏和LED的大型龍頭企業(yè),，他們需要提供投行業(yè)務(wù)、并購(gòu)等的服務(wù),，銀行可扮演財(cái)務(wù)顧問(wèn)加投資顧問(wèn)的角色,。
“現(xiàn)在小微企業(yè)客戶比較好做，貸款利率可在基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上上浮50%,，一般年利率可達(dá)到10%～12%,。”上述總經(jīng)理說(shuō)，該銀行對(duì)房地產(chǎn)和平臺(tái)貸都有總量控制,，但對(duì)小微企業(yè)貸款則沒(méi)有限制,。只要風(fēng)險(xiǎn)可控，貸款利率較高,，小微企業(yè)業(yè)務(wù)都可以做,。
“支持小微企業(yè)不僅因?yàn)檎邔?dǎo)向，而且也是銀行生存和發(fā)展的需要,，大型企業(yè)傾向于發(fā)債融資,，在利率市場(chǎng)化和金融脫媒倒逼之下，銀行不得不‘下沉’業(yè)務(wù),，轉(zhuǎn)而重視小微企業(yè)貸款,。”上述分行行長(zhǎng)說(shuō)。
平臺(tái)貸重點(diǎn)受控
銀監(jiān)會(huì)要求對(duì)平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn),，繼續(xù)執(zhí)行“總量控制,、分類管理、區(qū)別對(duì)待,、逐步化解”政策,。
而信貸有“保”也有“控”，地方平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn)即是信貸的嚴(yán)防目標(biāo),。“地方融資平臺(tái),、鋼鐵、光伏行業(yè)等是今年信貸總量控制的重點(diǎn)行業(yè),。”上述股份制銀行公司部人士說(shuō),。
在1月14日的銀監(jiān)會(huì)電視電話會(huì)議上，銀監(jiān)會(huì)要求對(duì)平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn),，繼續(xù)執(zhí)行“總量控制,、分類管理,、區(qū)別對(duì)待、逐步化解”政策,，控制總量,、優(yōu)化結(jié)構(gòu)，支持符合條件的地方政府融資平臺(tái)和國(guó)家重點(diǎn)在建續(xù)建項(xiàng)目的合理融資需求,。
銀監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)顯示,，截至2012年9月末，地方政府融資平臺(tái)余額仍高達(dá)9.25億元,，同時(shí),，2012～2014年三年內(nèi)有35%的平臺(tái)貸款要集中到期，地方政府平臺(tái)仍處于償債高峰期,。
但2013年基建投資仍未見(jiàn)減速,，僅在2012年第三季度，廣東,、重慶,、長(zhǎng)沙,、貴州,、四川等地方政府相繼推出各自的投資計(jì)劃，合計(jì)規(guī)模超過(guò)20萬(wàn)億元,。而2013年,，新一屆政府上任將可能催生新的投資計(jì)劃。
魯政委指出,，政府去年審批了許多投資項(xiàng)目,，這種投資需求不是今年銀行業(yè)預(yù)計(jì)9萬(wàn)億元的新增貸款能夠滿足的，“不足的部分又該如何解決?”他表示,，2013年中國(guó)經(jīng)濟(jì)的突出矛盾是“不斷增加的獲批項(xiàng)目及投資需求與資金供給缺口日益擴(kuò)大之間的矛盾”,。
雖然被要求嚴(yán)防平臺(tái)貸風(fēng)險(xiǎn)，但城鎮(zhèn)化概念卻被銀行追捧,，源于中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議將新型城鎮(zhèn)化建設(shè)列為2013年經(jīng)濟(jì)工作的主要任務(wù)之一,。各家銀行紛紛在年初的工作會(huì)議上部署了對(duì)城鎮(zhèn)化的信貸投放工作。
表態(tài)最明確的是國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行,。其年初就表示,，2013年國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行將有50%以上的新增貸款投向城鎮(zhèn)化及配套建設(shè)。而農(nóng)行董事長(zhǎng)蔣超良在該行2013年工作會(huì)議上表示,，要進(jìn)一步加大對(duì)縣域“三農(nóng)”業(yè)務(wù)的投入,，找準(zhǔn)服務(wù)重點(diǎn)，積極穩(wěn)妥推進(jìn)城鎮(zhèn)化金融服務(wù),，構(gòu)建服務(wù)“三農(nóng)”新模式,。
近日,，交行黨委書記、董事長(zhǎng)胡懷邦也在工作會(huì)議上表示,，2013年信貸資源做到“四個(gè)傾斜”,，即向擴(kuò)內(nèi)需、城鎮(zhèn)化,、惠民生領(lǐng)域傾斜,，并提出要?jiǎng)?chuàng)新金融服務(wù)和融資產(chǎn)品，支持城鎮(zhèn)化發(fā)展,。（來(lái)源：中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)）